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统计区间:05月30日至06月30日
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  股票名称 最新价 最高目标价 推荐次数 排名变化
1 腾邦国际 92.30 19 --
2 三安光电 64.50 13 --
3 恒生电子 290.00 13 --
4 步步高 47.90 13 --
5 奥康国际 78.02 11 --

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更新时间:2015-06-30

最新买入评级

研究员 推荐股票 所属行业 起评日* 起评价* 目标价 目标空间
(相对现价)
20日短线评测 60日中线评测 推荐
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最高价* 最高涨幅 结果 最高价* 最高涨幅 结果
启明星辰 计算机行业 2015-06-30 35.50 80.00 173.04% 29.50 -16.90% -- 29.50 -16.90% -- 详细
事件:启明星辰25日晚间公告,公司全资子公司启明星辰信息安全投资有限公司拟以自有资金5203万元人民币收购书生电子少数股东24%股权。本次交易为2014年6月17日公司100%收购书生电子交易的第二期,交易完成后,公司将合计持有书生电子75%股权。2014年书生电子经审计的扣除股份支付影响金额的净利润为1806.44万元,实现了业绩承诺。我们认为,书生电子达到承诺业绩使得第二期收购顺利完成是对公司外延式增长道路的再一次肯定,收购将继续帮助标的公司发挥整合效应提升业绩,从而加强公司在数据安全领域的布局,继续维持强烈推荐! 扩大控股比例将继续帮助书生电子发挥整合效应提升业绩。书生电子2014年业绩经审计,销售费用出现了较大的增幅达到43%,超过总营收27%的增幅。而启明星辰在收购网御星云完成后销售渠道实现顺利整合,销售费用率呈现出逐年下降的趋势。第二期的收购整合将使得公司进一步增强对书生电子的管理和控制能力,有助于书生电子利用公司的销售渠道发挥协同和优化效应,改善销售费用率,提升业绩。 第二期收购将进一步加强公司在数据安全领域的布局。书生电子自1998年成立以来专注于数据安全领域,在安全文档软件方面有多项国际领先的技术及专利,为重要行业用户提供安全数字签名、电子印章、电子公文等软件产品,是中国知名的软件企业,在该市场领域处于领先位置,且拥有国家有关部门颁发的涉密和商密资质。对书生电子控股权的加强将帮助启明星辰进一步完善在数据安全领域的布局,继续外延式发展战略。 我们预计信息安全今年将迎来行业大拐点,公司作为布局最为全面的国内行业龙头2015年将迎来业绩爆发。另外随着近期公司和腾讯实现合作,打造云管端一体化解决方案,更好的完善了对企业客户的服务支持,也顺应了国产替代的国家政策。预计2015、2016、2017年考虑增发摊薄后EPS分别为0.31、0.43、0.57元,对应PE分别为131、93、71倍,6个月目标价80元,继续维持“买入”评级。
四方股份 电力设备行业 2015-06-30 32.00 67.00 138.43% 28.41 -11.22% -- 28.41 -11.22% -- 详细
公司参股设立售电公司:公司董事会同意以自有资金,与宁夏晟晏实业集团等共同设立宁夏售电有限公司,公司持股比例25%,其余两家法人与1家自然人分别持股30%、20%、25%。宁夏售电有限公司主营为电力与清洁能源销售与开发、电力设计规划服务、电力信息系统开发与维护、合同能源管理与综合节能等业务。 公司司启动向能源服务转型,以优秀产品为支撑的模式具有优势:公司是地道的电力行业专家,在能源服务、电力电子等领域的技术与战略储备较早;设立售电公司是公司在服务领域的实质性探索,预计未来在电力能源服务领域的转型可能加快。公司长期在电力行业深耕细作,电力保护与监控等信息化产品竞争力领先,电力电子产品竞争力不断加强,公司围绕自身核心产品与客户优势的转型和扩张,更具有竞争优势。 能源服务领域的互联网业态可能率先成型:伴随电力领域更分散供给的非线性爆发,以及可以预见的,电力体制改革后用户侧选择权的放开,旧的行业运行和管理模式将无法应对,新的生产关系需要建立和完善,行业格局可能剧变,并涌现出新的业态;其中,能源服务领域的互联网业态可能率先成型。 经营拐点,效率有望持续提升:公司过去在销售、研发、新产品与新领域扩张等方面的管理比较自由,总体费用率较高,预计伴随公司在精益化上的加强,与销售与研发管理的改革,总体经营效率将不断提高;同时,公司去年到今年业务有所收缩,财务包袱有所减轻,未来发展阻力减小。 维持“强烈推荐-A”投资评级:看好公司的竞争力及发展潜力,预计公司2015-2016年每股收益分别为1.06、1.48元,基于2016年45倍市盈率,提高目标价为67元,维持强烈推荐评级。 风险提示:经济持续下行;电力改革进度低于预期。
岳阳林纸 造纸印刷行业 2015-06-30 10.74 19.43 122.06% 8.94 -16.76% -- 8.94 -16.76% -- 详细
我们看好公司央企改革方案,央企进入园林行业解决行业大部分成长痛点,给予目标价19.43~21.10元,维持“强烈推荐-A”投资评级。 园林行业具备孕育大市值公司土壤,后期积极财政政策有望驱动行业扩张。园林行业起步晚,发展快,在城镇化以及国家政策的大力推进下,市场规模迅速扩大,至14年,园林行业整体规模达5000亿,空间巨大,但也存在垫资比例高,回款、现金流量差的困境,后期积极财政政策以及PPP 项目推进有助于解决园林行业普遍存在的困境;岳阳林纸此时转型园林,顺应了绿色发展大趋势; 央企改革先锋标的,一并完成大股东增持、剥离不良资产、员工持股计划以及引入战略投资者。公司公告以6.46元/股价格向中国纸业(大股东)、山东国投等10名合格投资者定增55,000万股,合计募资35.53亿元,其中10.12亿元用于收购凯胜园林100%股权,同时向高管及骨干员工推出员工持股计划;并完成剥离和缩减造纸和制浆业务,充分显示公司央企改革决心; 有别市场的认识:园林业务长期缺乏弹性VS 央企入驻园林业务改变三大痛点。市场一致预期认为现有上市公司园林业务基本进入发展瓶颈,我们认为现有企业因前期业务规模已经做大,经营杠杆无法增加导致成长瓶颈凸显,而央企入驻园林业务将在发展资金、股东背景和风险控制上解决现有园林企业面临的大部分成长痛点; 给予目标价19.43~21.10元,维持“强烈推荐-A”投资评级。我们认为此次增发打开了岳纸的长期增长空间。看好公司“天时、地利、人和”的园林产业链一体化布局。天时:绿化工程项目符合国家积极推行的环保政策方向;地利:作为央企,在多地项目资源优势明显;人和:大股东增持,推行员工持股,锁定大股东与核心骨干利益。预计公司2015~2017年EPS 为0.12、0.27和0.30元,参考行业可比估值,给予目标价19.43~21.10元,维持强烈推荐评级。 风险提示:园林业务发展低于预期,或坏账超预期规模发生。
腾邦国际 社会服务业(旅游...) 2015-06-30 38.00 60.00 86.05% 32.25 -15.13% -- 32.25 -15.13% -- 详细
事件 腾邦国际于2015年6月26日晚间发布公告:拟以自有资金出资5000万元,设立深圳腾邦征信有限公司,占总注册资本的100%。 评论 征信服务行业处于起步阶段,发展空间十分巨大:与国外完善的征信体系相比,我国征信行业尚处于起步阶段。2013年3月,我国首部征信行业法规《征信管理条例》开始实施;同年12月,中国人民银行制定的《征信机构管理方法》才正式实施;2014年6月,国务院出台了《社会信用体系建设规划纲要(2014-2020年)》,明确到2020年基本建成以信用信息资源共享为基础的覆盖全社会的征信系统。未来仅个人征信市场规模就超过1000亿,而目前整个征信市场规模仅20亿元,发展空间十分巨大。 征信业务是互联网金融进一步发展的重要基础设施:互联网金融是互联网、云计算、大数据和移动支付等技术在金融领域的运用,其本质仍然是金融,核心是信用风险管理。近年来,我国互联网金融行业在规模快速发展的同时,也出现很多问题平台。除了监管不够完善,征信体系的缺失是互联网金融健康发展的主要制约因素。今年1月,央行已向芝麻信用等八家机构发放个人征信牌照,有望建成央行与民间互为补充的市场化征信体系,成为互联网金融进一步发展的重要基础设施。 发展征信业务可将公司长期积累的数据变现:腾邦国际历经17年的发展,形成了“旅游×互联网×金融”的战略布局,通过机票分销、旅游业务、TMC 差旅管理业务等积累了大量极具价值的数据资产。在此基础上发展征信业务,有利于将沉睡的数据变现,拓宽公司的收入来源,同时有效降低业务经营风险。征信服务的应用方向将大致包括:1、结合公司业务场景开展基于个人信息的大数据精准营销;2、为合作企业、个人客户提供信用综合解决方案;3、为金融机构、公共机构提供基本的征信报告服务等。 征信是腾邦国际互联网金融布局中的重要一环:公司目前在互联网金融各个领域均有所布局,拥有第三方支付工具腾付通、小贷公司融易行、P2P 平台——腾邦创投,以及互联网保险的兼业代理牌照和经纪牌照,并先后参股设立前海再保险公司和相互保险公司。此次设立征信公司是公司在互联网金融大数据业务上的落地,互联网金融布局日趋完善。 投资建议 维持“买入”评级,目标价位60~65元。
华西能源 机械行业 2015-06-30 27.00 46.40 85.97% 25.50 -5.56% -- 25.50 -5.56% -- 详细
难得的小涨幅低估值环保股。过去一年涨幅仅有45%,远弱于环保股120%和大盘110%的涨幅,我们预测公司2015和2016年增发后的EPS为0.66,1.16元/股;对应15、16年P/E分别为41X和23X。 业务转型。传统主业为锅炉设备制造,现在往工程承包商和环保大平台转型,海外订单支持业绩超预期发展,环保平台(大气/固废)提升估值。 一带一路高弹性标的-高盈利海外订单大爆发。经过多年储备,15年上半年公告的海外新签EPC订单数量达到23.1亿元,超过14年全年国内国外订单数量总和(21.85亿元)。海外订单盈利能力极强。13%退税+国际价格预计海外EPC订单净利率平均可达10%,大幅超过国内4~5%的净利率。 收购天河环境,可能比很多人想象的要好的多。公司15年6月发布定增预案,以16.80亿元现金收购脱硝催化剂制造商天河环境60%股权。脱硝业务与华西能源主业有高度协同性,华西能源可为天河环境带来稳定客户源,为客户节省近半脱硝的成本;天河环境自身技术与产能全国领先,柴油车尾气处理+催化剂回收/再生开辟脱硝催化剂新市场,确保业绩高增长。 引入国开行做战略投资者,大树底下好乘凉。定增引入国开金泰为战略投资者,持股比例达发行后的9.25%,锁定3年。预计国开行的进入,对于公司后续开展一带一路、转型环保后整合各界资源均是重大利好。 业绩超高速增长,目标价46.4元,建议买入。保守预测2015和2016年EPS在增发摊薄后分别为0.66,1.16元/股,参考环保与电厂EPC同行可比估值,并考虑公司海外订单护航业绩稳定高速增长与转型环保,给予16年40倍估值,对应目标价46.4元。 风险提示。政策风险,行业竞争风险,订单落地、业绩承诺不达预期。

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*说明:1、“起评日”指研报发布后的第一个交易日;“起评价”指研报发布当日的开盘价;“最高价”指从起评日开始,评测期内的最高价。详细>>
             2、 1短线成功数排名 1中线成功数排名 1短线成功率排名 1中线成功率排名

更新时间:2015-06-30

20日短线评测(近三个月)

研究员排行

  • 成功率Top5
  • 成功数Top5
排名 姓名 成功率 所属机构 最新买入评级
1
吴剑雄 100.00% 中原证券 万科A[04-05]
2
刘璐 100.00% 中信建投 陆家嘴[05-04]
3
范轶敏 100.00% 国海证券 丹邦科技[05-22]
4
方夏虹 100.00% 中原证券 春秋航空[05-11]
5
郝力芳 100.00% 东兴证券 中新药业[04-01]

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券商机构

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排名 机构 成功率 最新买入评级
1
财富证券 58.00% 梅花生物[06-25]
2
太平洋证 53.85% 博实股份[06-12]
3
辉立证券 50.00% 中国汽研[06-05]
4
中国光大 50.00% 奥康国际[06-15]
5
开源证券 50.00% 国泰君安[06-15]

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*以“起评价”为基准,20日内最高价涨幅超10%,为短线成功。详细>>

更新时间:2015-06-30

60日中线评测(近半年)

研究员排行

  • 成功率Top5
  • 成功数Top5
排名 姓名 成功率 所属机构 最新买入评级
1
吕江峰 100.00% 中信建投 卫宁软件[03-03]
2
杨志威 100.00% 招商证券 大亚科技[03-24]
3
于洋 100.00% 华创证券 舒泰神[02-17]
4
刘泽晶 100.00% 中信建投 广电运通[03-11]
5
张騄 100.00% 申银万国 泰豪科技[02-17]

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券商机构

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排名 机构 成功率 最新买入评级
1
宏源证券 85.71% 海印股份[04-29]
2
世纪证券 83.33% 中炬高新[04-14]
3
中航证券 80.95% 中国国旅[04-25]
4
华融证券 73.77% 海南海药[06-04]
5
山西证券 70.59% 中青旅[04-27]

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